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10中小银行资本不足已成为金融体系稳定的核心挑战，其资本充足状况直接关乎金融监管有效性与系统性金融风险防范。文章基于监管评级下调的监管关注视角，系统评估了其对区域中小问题银行资本补充行为的引导效应。研究发现：第一，监管约束机制主导问题银行的资本决策，监管关注提升显著推动资本补充，且呈现结构性特征，即银行优先补充高质量的核心一级资本；第二，资本补充路径呈现显著差异，内源积累与盈利能力密切相关，资本市场路径可行性明显受限，区域环境发挥支持作用；第三，资本补充的实际效果呈现非对称性，大幅补充能促进监管评级改善，但问题银行在经营层面采取审慎策略，在短期内盈利模式未发生实质转变。文章的研究厘清了监管关注在引导资本行为中的有效边界与传导机制，对完善中小银行风险处置体系、提升监管效能、维护区域金融稳定具有重要政策意义。
监管关注对问题银行的资本引导效应
摘要
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引用本文
曾琪, 秦晓雨, 刘方. 监管关注对问题银行的资本引导效应[J]. 财经研究, 2026, 52(3): 154-168.
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